投資信託を選ぶ準備

シャープレシオでファンドを評価する

 ファンドの評価にシャープレシオがあります。


 何だか難しそうですが、簡単に言うとシャープレシオとは、その投資信託がいかにリスクを抑え効率的にリターンがあげているかを示す数値のことで、投資の効率性を表しています。

 シャープレシオは、以下の計算式で算出します。

  シャープレシオ=(リターン[収益率]−無リスク資産の収益率)/標準偏差


 シャープレシオの数値が高いほど、投資効率が高く運用がうまくいっているファンドということになります
自分で計算する必要はありません。モーニングスターなどのファンド評価会社のサイトでファンドに対するシャープレシオが記載されています。

 シャープレシオはファンドのリスクとリターンの両面から判断するため評価に適していますが、数値自体絶対的なものではありません。ファンドを比較するときの目安として利用することが望ましいです。

2006年05月31日 20:32